Основная информация
Инвестиционный дом אלטשולר שחם (Altshuler Shaham) является одним из крупнейших и наиболее авторитетных игроков на израильском рынке управления активами. Основанная в 1990 году Гиладом Алтшулером и Калманом Шахамом, компания превратилась в ведущую финансовую группу, управляющую активами на десятки миллиардов шекелей.
Год основания: 1990
Основатели: Гилад Алтшулер и Калман Шахам
Штаб-квартира: Рамат ха-Хаяль, Тель-Авив
Количество сотрудников: Около 1,200 человек
Публичная компания: Altshuler Shaham Finance Ltd. (ALTF)
Масштаб деятельности
Впечатляющие цифры управляемых активов:
- Общие активы под управлением: Около 196 миллиардов шекелей
- Количество клиентов: Около 2.3 миллиона инвесторов
- Рыночная доля в секторе гемель: 15.5% (крупнейший в отрасли)
- Годовые депозиты: Около 12 миллиардов шекелей
Структура группы компаний
Публичная компания - Altshuler Shaham Finance Ltd.
С 2019 года публично торгуется на Тель-Авивской бирже под тикером ALTF. Возглавляется генеральным директором Яиром Левинштейном, имеющим около 30 лет опыта работы на рынке капитала.
Основные подразделения:
- Altshuler Shaham Provident and Pension Ltd. - управление долгосрочными сбережениями
- Altshuler Shaham Alternative Ltd. - альтернативные инвестиции
- Altshuler Shaham Credit Ltd. - небанковское кредитование (создано в 2024)
- Altshuler Shaham Mutual Funds - управление взаимными фондами
- Altshuler Shaham Portfolio Management - индивидуальное управление портфелями
Продуктовая линейка
| Продукт | Описание | Целевая аудитория |
|---|---|---|
| Пенсионные фонды | Комплексные и общие пенсионные фонды с различными инвестиционными стратегиями | Все работники |
| Купот Гемель | Накопительные фонды для различных целей | Частные инвесторы |
| Взаимные фонды | Широкий спектр фондов различных классов активов | Все типы инвесторов |
| Управление портфелями | Персонализированное управление инвестициями | Состоятельные клиенты |
| Альтернативные инвестиции | Недвижимость, частный капитал, хедж-фонды | Квалифицированные инвесторы |
Статус избранного фонда
Пенсионный фонд Altshuler Shaham является избранным фондом (קרן נבחרת) с 2018 года, что означает значительные преимущества для участников:
Преимущества статуса избранного фонда:
- Сниженные управленческие расходы: 0.22% от накоплений + 1% от ежемесячных взносов
- Гарантированный период: Низкие тарифы на минимум 10 лет
- Государственная поддержка: Статус присваивается после конкурентного отбора
- Высокие стандарты: Строгие требования к управлению и прозрачности
Инвестиционные направления
Разнообразие стратегий:
- Акционерные мандаты: 75-120% экспозиция в акции (Израиль и зарубеж)
- Индексные фонды: Следование S&P 500 и другим индексам
- Смешанные портфели: Комбинация акций, облигаций и других активов
- Возрастная модель: Автоматическая корректировка риска по возрасту
- Консервативные стратегии: Фокус на облигации и депозиты
Руководство компании
Ключевые фигуры:
- Гилад Алтшулер - Основатель, владелец и со-генеральный директор (35+ лет опыта)
- Калман Шахам - Основатель, владелец и активный директор (с 1971 года на рынке)
- Ран Шахам - Со-генеральный директор (25+ лет опыта)
- Яир Левинштейн - Генеральный директор Altshuler Shaham Finance
- Анат Кнафо Тавор - Генеральный директор пенсионных и накопительных фондов
Финансовые показатели (2024)
Ключевые финансовые результаты:
- Общие доходы: 930 миллионов шекелей (снижение на 8% г/г)
- Чистая прибыль: 114 миллионов шекелей
- Активы под управлением: Стабильный рост, несмотря на рыночные вызовы
- Рыночная позиция: Сохранение лидерства в сфере накопительных фондов
Инновации и технологии
Цифровые решения:
- Онлайн-платформа: Полнофункциональный личный кабинет
- Мобильное приложение: Управление инвестициями с телефона
- "Сбережения в подарок": Инновационные ваучеры BUYME для накопительных фондов
- 24/7 сервис: Круглосуточная поддержка клиентов
- Автоматизированные стратегии: Роботизированное управление портфелями
Социальная ответственность
Общественная деятельность:
- Спонсорство спорта: Поддержка сборной Израиля по футболу
- Образовательные программы: Инвестиции в молодежь и образование
- Поддержка резервистов: Специальные программы помощи военнослужащим
- Волонтерская деятельность: Активное участие сотрудников в социальных проектах
- "Объятия с любовью": Помощь пострадавшим от военных действий
Конкурентные преимущества
Ключевые сильные стороны:
- Масштаб операций: Крупнейший игрок в сфере накопительных фондов
- Долгосрочный опыт: 35+ лет успешной работы на рынке
- Диверсификация продуктов: Полный спектр финансовых услуг
- Технологическое лидерство: Передовые IT-решения
- Сильный бренд: Высокое доверие и узнаваемость
- Профессиональная команда: Опытные инвестиционные менеджеры
Риски и вызовы
- Регуляторные изменения: Зависимость от решений регулятора
- Рыночная волатильность: Влияние колебаний рынков на доходы
- Конкуренция: Усиление конкуренции в секторе
- Демографические тренды: Старение населения и изменение пенсионной системы
- Геополитические риски: Влияние региональной нестабильности
Перспективы развития
Стратегические направления:
- Расширение альтернативных инвестиций: Развитие новых продуктов
- Небанковское кредитование: Рост нового подразделения Altshuler Shaham Credit
- Цифровая трансформация: Развитие технологических решений
- ESG-инвестиции: Фокус на устойчивые инвестиции
- Международная экспансия: Возможности роста за рубежом
Заключение и оценка
Инвестиционный дом אלטשולר שחם представляет собой ведущего игрока израильского финансового рынка с выдающимися достижениями:
Основные сильные стороны:
- Рыночное лидерство: Крупнейший управляющий накопительными фондами в Израиле
- Статус избранного фонда: Государственное признание качества услуг
- Масштаб операций: 196 млрд шекелей под управлением
- Опытное руководство: Основатели с десятилетиями опыта
- Инновационный подход: Передовые технологические решения
- Социальная ответственность: Активная общественная позиция
Рекомендация: Altshuler Shaham представляет собой надежный выбор для долгосрочного пенсионного планирования, особенно благодаря статусу избранного фонда, низким комиссиям и широкому спектру инвестиционных стратегий. Компания подходит как консервативным, так и агрессивным инвесторам благодаря разнообразию предлагаемых продуктов.
⚠️ ВАЖНЫЙ ДИСКЛЕЙМЕР
Данный обзор носит исключительно информационный и образовательный характер и НЕ является:
- Персональной рекомендацией по выбору пенсионного фонда или инвестиционного продукта
- Финансовым или инвестиционным советом
- Гарантией будущих результатов или доходности
- Заменой профессиональной консультации
Важные риски:
- Стоимость инвестиций может как расти, так и падать
- Прошлые результаты не гарантируют будущую доходность
- Управленческие комиссии влияют на итоговую доходность
- Регуляторные изменения могут повлиять на условия
Перед принятием любых инвестиционных решений обязательно проконсультируйтесь с лицензированным финансовым консультантом или пенсионным советником, который сможет учесть ваши индивидуальные обстоятельства, цели и потребности.
